Franceses querem pelo menos US$ 1 bilhão pelo laboratório, mas pessoas a par do assunto acreditam que o negócio deve sair por menos
Pelo menos quatro farmacêuticas nacionais devem fazer oferta para comprar os ativos da Medley, que pertence ao grupo francês Sanofi, apurou o Valor com duas fontes. EMS, Aché, HyperaCotação de Hypera e União Química devem fazer propostas pelo laboratório, que produz importantes medicamentos de genéricos de referência.
Os franceses querem pelo menos US$ 1 bilhão pelo laboratório, mas pessoas a par do assunto acreditam que o negócio saia por menos — entre US$ 500 milhões a US$ 600 milhões. A expectativa é de que a venda ocorra até o início de 2026.
O negócio é complementar ao portfólio das gigantes nacionais por ter um portfólio de genéricos, como analgésicos e produtos cardiovasculares.
O grupo francês contratou o Lazard como assessor financeiro no ano passado para descruzar as operações entre Sanofi e Medley e preparar o laboratório de genéricos para a venda. O colunista Lauro Jardim, de O Globo, informou que executivos da multinacional estão esta semana no Brasil para conversar com potenciais compradores.
A multinacional Sanofi comprou a Medley em 2009, por cerca de R$ 1,5 bilhão, tomando a frente do mercado de genéricos. Na época, a companhia adquirida tinha vendas anuais da ordem de R$ 500 milhões. Fontes ouvidas pela reportagem afirmam que o Ebtida da companhia gira em torno de R$ 200 milhões.
Na Faria Lima, o processo de venda da Medley é considerado competitivo. Fontes acreditam que fundos de private equity (que compram participações em empresas) também podem se interessar pelo negócio.
Procurada, a EMS não comenta. HyperaCotação de Hypera, Aché, União Química e Sanofi não retornaram imediatamente os contatos.
Fonte: Valor Econômico